こんにちは、dom株式会社CEOの浦林文野です。
今日は多くの投資家が一度は悩む「感情との付き合い方」についてお話ししたいと思います。
私自身、AI資産運用の会社を経営していますが、投資を始めた頃は感情に振り回されっぱなしでした。相場が上がれば「もっと買っておけばよかった」と後悔し、下がれば「早く売らなきゃ」と焦る。夜中にチャートを何度も確認して眠れない日もありました。皆さんにも、似たような経験はありませんか？
実は、投資におけるパフォーマンスを下げる最大の要因は、市場そのものではなく「投資家自身の感情」だと言われています。米国の調査会社DALBARの研究では、個人投資家の実際のリターンは、市場平均を大きく下回ることが繰り返し示されています。その差を生む正体こそが、恐怖と欲望という2つの感情なのです。
では、なぜ人は感情に負けてしまうのでしょうか。
行動経済学では「損失回避性」という概念があります。人は利益を得る喜びよりも、損失を被る痛みを約2倍強く感じるとされています。だからこそ、下落局面で冷静さを失い、本来売るべきでないタイミングで売却してしまう。逆に上昇局面では、乗り遅れたくないという焦りから高値掴みをしてしまう。これは意志の弱さではなく、人間の脳の仕組みそのものなのです。
ここで私がお伝えしたいのは、「感情をなくす」ことではなく、「感情が判断に介入しない仕組みを持つ」ことの大切さです。
具体的には3つの方法があります。
1つ目は、投資ルールの明文化です。何%下がったら買い増す、何%上がったら利益確定するといった基準をあらかじめ決めておく。相場を見てから判断すると、必ず感情が入り込みます。
2つ目は、積立投資の活用です。毎月決まった額を機械的に投資することで、タイミングを図る必要がなくなります。ドルコスト平均法は、地味ですが感情対策として非常に強力です。
3つ目は、AIやアルゴリズムの活用です。私たちdomがAI資産運用に取り組んでいる理由もここにあります。AIは疲れず、焦らず、恐れません。データに基づいて淡々と判断を続けられる存在は、人間にはない大きな武器になります。
投資で成功するために必要なのは、天才的な相場観ではありません。凡事徹底、そして自分の感情から距離を取る仕組みづくりです。
私自身、AIに運用の一部を任せるようになってから、驚くほど心が穏やかになりました。空いた時間で家族と過ごし、本を読み、新しい事業のアイデアを練る。これこそが本来の豊かさではないでしょうか。
感情に振り回されない投資は、人生そのものを豊かにしてくれます。皆さんもぜひ、今日から一つでも仕組みを取り入れてみてください。